Фото: Александр Корольков/РГ
Аналитик Кравченко: Банки снизили доходность вкладов до снижения ключевой ставки
Совет директоров Банка России принял решение опустить ключевую ставку с 18 до 17% на заседании 12 сентября. Это уже третье снижение подряд, которое не стало сюрпризом для участников рынка. Как оно повлияет на вклады и кредиты, рассказали опрошенные «Российской газетой» эксперты- сообщает наш информационный партнёр «Российская газета».
Вклады
Именно «ключ» определяет стоимость денег в экономике, то есть под какой процент Банк России, или регулятор, выдаст деньги банкам, а они — клиентам, как розничным, так и корпоративным. И, наоборот, какую доходность предоставит за размещение депозитов.
Поэтому рынок вкладов и накопительных счетов отреагирует пропорциональным снижением ставок в течение следующих двух недель, считают эксперты.
Сбербанк, например, уже сразу после заседания ЦБ объявил об изменении максимальной ставки по вкладам на 0,5 процентного пункта — до 15,5%. «Подтянуться» должны и другие банки: доходность вкладов традиционно опускается быстрее кредитных ставок.
«Позитив для вкладчиков в том, что еще до решения ставки отыграли смягчение денежно-кредитной политики, и сейчас потенциал их дальнейшего падения ограничен», — говорит Юрий Кравченко, начальник отдела анализа банков и денежного рынка ИК «ВЕЛЕС Капитал».
Многие участники рынка пересматривали свои условия заранее, опуская максимальную доходность по коротким вкладам до 15-16%. Она останется в двузначном диапазоне, поэтому тренд на накопление сохранится у миллионов россиян. Хотя условия по длинным вкладам, сроком на три года, радовать уже перестали. Средние ставки там упали по итогам августа ниже 10%.
«Вкладчики, условно говоря, пересели с самолета в скоростной поезд: на большие дистанции скорость снизилась, но на короткие — почти нет. Накопить к концу года можно с выгодой», — объяснил заместитель президента — председателя правления ВТБ Александр Пахомов.
С предыдущего заседания Банка России в июле сильнее всего снизилась средняя ставка по годовым вкладам — на 2,11 процентного пункта, до 13,47%, говорит старший управляющий директор Московской биржи по розничному бизнесу и маркетплейсу Финуслуги Игорь Алутин. По полугодовым вкладам она упала на 1,87 п.п. до 14,56%, по трехмесячным — на 1,76 п.п. до 15,53%. По двухлетним и трехлетним доходность опустилась до 10,76% и 9,61% годовых соответственно, показывает статистика финансового маркетплейса.
Вклады являются самым простым, доступным и надежным финансовым инструментом, поэтому большинство клиентов продолжит выбирать данный инструмент для накоплений, говорит Алексей Луценко, директор по развитию бизнеса банка «Синара». Клиенты в большинстве случаев ориентируются на высокую доходность, которая предлагается при размещении средств на краткосрочных вкладах.
Снижение доходности — это рыночный процесс и обоснованное решение, отметила глава ЦБ Эльвира Набиуллина на пресс-конференции. По ее словам, банкам невыгодно неоправданно резко снижать ставки по депозитам, потому что они конкурируют за вкладчиков.
Кредиты
Динамика кредитных ставок пока что отстает от депозитных, говорит Алутин. Условия в этом сегменте продуктов практически не изменились от уровня, на котором находились в июле, когда ключевая ставка была снижена с 20 до 18%. Средняя минимальная полная стоимость кредита наличными опустилась за это время на 1 п.п., до 24,56%, средняя максимальная, напротив, выросла на 0,9 п.п., до 43,94%.
Кредиты будут становиться более доступными для клиентов, полагают участники рынка. Но на существенное улучшение ситуации потенциальным заемщикам рассчитывать не стоит. Снижение ключевой ставки происходит очень плавно, объяснил Луценко.
«Формально основные игроки рынка «отрапортуют» в самое ближайшее время о снижении ставок по кредитам. Общее снижение ставок на рынке уже наблюдалось большую часть лета. К моменту заседания ставки у многих банков уже отражали предстоящее решение ЦБ. Поэтому инерционное снижение будет минимальным или будет распространяться лишь на отдельные категории продуктов, например, рыночную ипотеку, где ставки по-прежнему остаются крайне высокими, потребительские кредиты под залог имущества», — рассказал Кравченко.
В ВТБ отметили, что снизили ставки по потребительским кредитам на 4 процентных пункта. В ближайшее время банк планирует улучшить условия и по своим ипотечным, автокредитным программам. В Сбербанке ставки по рыночной ипотеке опустятся на 1-2 процентных пункта в зависимости от размера первоначального взноса, а по нецелевому кредиту под залог недвижимости — на 1,5 п.п. Также банк планирует снизить минимальную ставку по потребкредитам.
После снижения ключевой ставки каждый десятый россиянин планирует взять кредит, говорят в банке «Синара», опросив более 1 тыс. респондентов. Только 22% собираются рефинансировать имеющиеся кредиты после снижения ключевой ставки, а еще 22% планируют оставить деньги на депозитах до окончания срока действия и только потом их снять.
«Решение ЦБ станет дополнительным стимулом для рынка автокредитования. Средняя стоимость заемных средств по автокредитам может сократиться даже сильнее — в пределах 3 процентных пунктов. — говорит Алексей Бородавин, руководитель вертикали «Авто» финтех-компании Баланс-Платформа. — Для новых автомобилей с учетом действующих субсидий это означает сохранение доступных условий в диапазоне 10% годовых. Для машин с пробегом ставки вряд ли снизятся ниже 20-21%».
Комбинация нескольких факторов — удешевление автокредитов до конца года, снижение доходности вкладов и специальные программы автопроизводителей — способна заметно увеличить интерес покупателей, прогнозирует эксперт. Сами банки при этом будут активнее конкурировать за клиентов.
Кирилл Каштанов
